เมื่อวันที่ 11 พฤศจิกายน ราคาสัญญาซื้อขายล่วงหน้าลิเธียมคาร์บอเนตพุ่งสูงขึ้นสู่ระดับ 80,000 หยวน/ตัน ณ สิ้นสุดวันทำการ สัญญาหลัก LC2501 ปิดที่ 80,950 หยวน/ตัน เพิ่มขึ้น 4.321 ตัน ขณะเดียวกัน ปริมาณการซื้อขายและจำนวนสัญญาคงค้างก็เพิ่มขึ้นอย่างมาก ดัชนีลิเธียมคาร์บอเนตเพิ่มขึ้น 60,300 ล็อต ซึ่งเป็นระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์.
Yu Shuo นักวิเคราะห์จาก Chuangyuan Futures เชื่อว่าราคาลิเธียมคาร์บอเนตในตลาดล่วงหน้าทะลุ 80,000 หยวนต่อตัน ปัจจัยที่เอื้ออำนวยหลายประการทำให้ราคาพุ่งสูงขึ้น ในแง่หนึ่ง นโยบายมหภาคที่เอื้ออำนวยทำให้การใช้แบตเตอรี่พลังงานเพิ่มขึ้น ซึ่งเกินความคาดหมาย ในอีกแง่หนึ่ง เมื่อผลการเลือกตั้งของสหรัฐฯ ออกมา ภาษีศุลกากรที่ตามมาอาจเพิ่มขึ้น โรงงานผลิตแบตเตอรี่ในประเทศได้เร่งการผลิตเพื่อเพิ่มการส่งออก เทศกาลตรุษจีนในปีหน้าจะมาถึงเร็วขึ้น ดังนั้น บริษัทต่างๆ จึงได้ตุนสินค้าไว้ ความต้องการยังคงแข็งแกร่ง
Liu Qiyue นักวิเคราะห์จาก Xingye Futures กล่าวว่าความต้องการที่เพิ่มขึ้นส่งผลให้สัญญาซื้อขายล่วงหน้าลิเธียมคาร์บอเนตพุ่งสูงขึ้นอย่างมากเมื่อวานนี้ จากมุมมองของการผลิตและการจัดซื้อ พบว่าผลงานดีเกินกว่าที่ตลาดคาดไว้ จุดเปลี่ยนในการผลิตเซลล์แบตเตอรี่ยังไม่ปรากฏให้เห็น นอกจากนี้ การจัดหาเกลือลิเธียมยังไม่ลดลงอย่างมาก
สถานะการพัฒนาของรถยนต์พลังงานใหม่ในจีน
สมาคมนวัตกรรมอุตสาหกรรมแบตเตอรี่รถยนต์แห่งประเทศจีนได้เผยแพร่ข้อมูล ในเดือนตุลาคม การติดตั้งแบตเตอรี่รถยนต์ในประเทศจีนมีกำลังการผลิต 59.2 กิกะวัตต์ชั่วโมง (GWh) เพิ่มขึ้น 8.61 ล้านตัน (TP3T) เมื่อเทียบกับเดือนก่อนหน้า และเพิ่มขึ้น 51.01 ล้านตัน (TP3T) เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว ในด้านโครงสร้าง สัดส่วนการติดตั้งแบตเตอรี่ลิเธียมเหล็กฟอสเฟตเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง โดยแบตเตอรี่แบบไตรนารีมีกำลังการผลิต 12.2 กิกะวัตต์ชั่วโมง หรือ 20.61 ล้านตัน (TP3T) ลดลง 7.21 ล้านตัน (TP3T) เมื่อเทียบกับเดือนก่อนหน้า และลดลง 1.11 ล้านตัน (TP3T) เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว ส่วนแบตเตอรี่ลิเธียมเหล็กฟอสเฟตมีกำลังการผลิต 47.0 กิกะวัตต์ชั่วโมง หรือ 79.41 ล้านตัน (TP3T) เพิ่มขึ้น 13.71 ล้านตัน (TP3T) เมื่อเทียบกับเดือนก่อนหน้า และเพิ่มขึ้น 75.11 ล้านตัน (TP3T) เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว ตั้งแต่เดือนมกราคมถึงตุลาคม กำลังการผลิตแบตเตอรี่รถยนต์ในประเทศจีนรวมอยู่ที่ 405.8 กิกะวัตต์ชั่วโมง เพิ่มขึ้น 37.61 ล้านตัน (TP3T) เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว.
นอกจากนี้ นโยบายเก่าแลกใหม่ และบริษัทผลิตรถยนต์ในช่วงปลายปี ส่งผลให้ยอดขายรถยนต์ในเดือนตุลาคมเพิ่มขึ้น ส่งผลให้การติดตั้งแบตเตอรี่เพิ่มสูงเป็นประวัติการณ์ในรอบ 1 เดือน ข้อมูลจากสมาคมผู้ผลิตยานยนต์จีนระบุว่า ในเดือนตุลาคม การผลิตและการขายรถยนต์พลังงานใหม่อยู่ที่ 1.463 ล้านคัน และ 1.43 ล้านคัน ตามลำดับ ซึ่งเพิ่มขึ้น 48% และ 49.6% เมื่อเทียบเป็นรายปี ยอดขายรถยนต์พลังงานใหม่คิดเป็น 46.8% ของยอดขายรถยนต์ใหม่ทั้งหมด
ปัจจุบันอุปทานลิเธียมคาร์บอเนตโดยรวมค่อนข้างหลวม อุปทานที่เพิ่มขึ้นเล็กน้อยค่อยๆ ลดลง ข้อมูลแสดงให้เห็นว่าในเดือนตุลาคม 2024 การผลิตลิเธียมคาร์บอเนตอยู่ที่ 59,000 ตัน ซึ่งลดลง 3.6% จากเดือนกันยายน การผลิตลิเธียมคาร์บอเนตในประเทศในเดือนพฤศจิกายนอยู่ที่ประมาณ 58,900 ตัน ซึ่งลดลง 0.1% จากเดือนตุลาคม อย่างไรก็ตาม ในระยะสั้น ผลผลิตค่อนข้างคงที่ ณ สัปดาห์ของวันที่ 8 พฤศจิกายน บริษัทตัวอย่างผลิตลิเธียมคาร์บอเนตได้ 13,500 ตัน ซึ่งเพิ่มขึ้น 4.33% จากสัปดาห์ก่อนหน้า
จากผลกระทบที่เกิดขึ้น ลิเธียมคาร์บอเนตได้ระบายสต็อกออกไปเป็นเวลา 10 สัปดาห์ ซึ่งแสดงให้เห็นถึงความต้องการในอนาคตที่แข็งแกร่ง ข้อมูลแสดงให้เห็นว่า ณ สัปดาห์ของวันที่ 8 พฤศจิกายน สต็อกลิเธียมคาร์บอเนตรายสัปดาห์อยู่ที่ 110,700 ตัน ซึ่งลดลง 3,345 ตันจากเดือนก่อนหน้า จากทั้งหมด สต็อกของโรงหลอมอยู่ที่ 35,800 ตัน ลดลง 4,701 ตันจากเดือนก่อนหน้า ซึ่งถือเป็นระดับต่ำสุดในรอบปี
สถานการณ์ล่าสุดของสัญญาซื้อขายล่วงหน้าลิเธียมคาร์บอเนต
Li Suheng นักวิจัยจาก CITIC Futures มีมุมมองว่า เขามองว่าราคาลิเธียมคาร์บอเนตที่พุ่งสูงขึ้นเมื่อวานนี้ รวมถึงปัจจัยอื่นๆ ก็เป็นแรงผลักดันให้ตลาดมีทิศทางขาขึ้น ปัจจัยเหล่านี้รวมถึงความต้องการที่เพิ่มขึ้นในเดือนพฤศจิกายน นอกจากนี้ เหมืองแร่ในต่างประเทศยังปรับลดการคาดการณ์การผลิตในอนาคตในรายงานไตรมาสที่ 3 รายงานล่าสุดจากเหมืองในออสเตรเลียแสดงให้เห็นถึงการเปลี่ยนแปลงของตลาดในแนวโน้มอุปทานและอุปสงค์ในปี 2025
เหมืองลิเธียมบางแห่งได้ปรับลดแนวทางการผลิตลง โดยขยายการปรับลดการผลิตออกไป ตัวอย่างเช่น Liontown วางแผนที่จะปรับลดเป้าหมายการผลิตแร่ภายในปี 2027 จาก 3 ล้านตันเหลือ 2.8 ล้านตัน โดยมีเป้าหมายที่จะผลิตแร่เข้มข้นสปอดูมีน SC6 จำนวน 260,000 ถึง 295,000 ตัน Pilbara วางแผนที่จะปิดโรงงาน Ngungaju ในโหมดบำรุงรักษาในวันที่ 1 ธันวาคม 2024 โดยจะปรับลดแนวทางการผลิตแร่เข้มข้นลิเธียมสำหรับปีงบประมาณ 2025 ลง 100,000 ตันเหลือ 700,000 ถึง 740,000 ตัน
รายงานไตรมาสที่ 3 ของเหมืองในออสเตรเลียระบุว่าราคาลิเธียมคาร์บอเนตในปัจจุบันจะทำให้เหมืองต่างๆ ระมัดระวังในปีหน้า นอกจากนี้ คาดว่าอุปทานลิเธียมของออสเตรเลียจะเพิ่มขึ้นเล็กน้อยในปีหน้า ซึ่งต่ำกว่าที่ตลาดคาดการณ์ไว้” หยู ซัว กล่าว
ผู้สื่อข่าวของ Futures Daily ตั้งข้อสังเกตว่าตั้งแต่ปลายเดือนตุลาคมเป็นต้นมา สัญญาซื้อขายล่วงหน้าลิเธียมได้ปรับตัวสูงขึ้น การที่สัญญาซื้อขายล่วงหน้าลิเธียมคาร์บอเนตพุ่งสูงขึ้นกว่า 80,000 หยวนต่อตัน ถือเป็นสัญญาณของจุดเปลี่ยนหรือไม่
เว่ย เฉาหมิง นักวิเคราะห์จาก Founder Futures กล่าวว่าราคาฟิวเจอร์สของลิเธียมคาร์บอเนตปรับตัวสูงขึ้น เนื่องมาจากสภาพเศรษฐกิจมหภาคที่ปรับตัวดีขึ้นและอุปทานและอุปสงค์ที่ดีขึ้น การเพิ่มขึ้นของสต็อกแบตเตอรี่ลิเธียมส่งผลให้ราคาลิเธียมคาร์บอเนตพุ่งสูงขึ้นในระดับหนึ่ง อย่างไรก็ตาม มีมุมมองที่แตกต่างกันเกี่ยวกับราคาฟิวเจอร์สของลิเธียม ความต้องการลิเธียมคาร์บอเนตขึ้นอยู่กับฤดูกาล อุปทานของเกลือลิเธียมมีศักยภาพในการเติบโตสูง
ดังนั้นในระยะยาว หลายคนอาจสงสัยว่าราคาลิเธียมได้แตะจุดต่ำสุดแล้วหรือไม่ เขาเชื่อว่าปริมาณลิเธียมคาร์บอเนตในคลังจำนวนมากจะส่งผลกระทบต่อตลาด ซึ่งเป็นปัจจัยสำคัญที่จำกัดการเพิ่มขึ้น นักวิเคราะห์ของ Mysteel อย่าง Li Pan เชื่อว่าตลาดการจำหน่ายจะตึงตัวในเดือนพฤศจิกายน ส่วนลดสัญญาระยะยาวสำหรับปีหน้ายังไม่สรุป โรงงานเกลือลิเธียมส่วนใหญ่มีความเต็มใจอย่างยิ่งที่จะสนับสนุนราคา ด้วยความต้องการที่แข็งแกร่งในเดือนพฤศจิกายน ราคาเกลือลิเธียมน่าจะเพิ่มขึ้นในระยะสั้น โปรดจับตาดูการเปลี่ยนแปลงในระดับนักท่องเที่ยวและอุปทาน
Li Suheng เตือนว่าความต้องการลิเธียมคาร์บอเนตจะสูง แม้ว่าตอนนี้ความต้องการจะสูง แต่ในระยะยาวแล้วอุปทานจะล้นตลาด ซึ่งอาจทำให้ช่วงนอกฤดูกาลหลังเดือนธันวาคมช้าลง คาดว่าราคาลิเธียมคาร์บอเนตจะผันผวนอย่างมากเป็นเวลา 1 ถึง 2 สัปดาห์